CFT (Costo Financiero Total)

El Costo Financiero Total (CFT) es la métrica más importante para comparar créditos en Argentina. A diferencia de la Tasa Nominal Anual (TNA), que solo refleja el costo del dinero prestado, el CFT engloba todos los costos que debe afrontar el tomador del crédito: intereses, comisiones de otorgamiento, gastos administrativos, seguros de vida y de desempleo obligatorios, y otros cargos asociados.

Diferencias entre CFT y TNA

Comprender la diferencia entre estas dos tasas es fundamental para tomar decisiones financieras informadas:

• TNA (Tasa Nominal Anual): refleja únicamente el interés puro del préstamo, sin incluir otros cargos.
• TEA (Tasa Efectiva Anual): incorpora la capitalización de intereses pero tampoco incluye comisiones ni seguros.
• CFT: incluye TNA + comisiones + seguros + todos los gastos, expresado en base anual. Es el indicador más completo y el que deberías usar para comparar.

Cómo lo calcula y regula el BCRA

El Banco Central de la República Argentina establece mediante comunicaciones específicas la metodología de cálculo del CFT y obliga a todas las entidades financieras a informarlo de manera destacada en su publicidad, simuladores y contratos. El BCRA también fija periódicamente tasas máximas para determinadas líneas de crédito, especialmente en créditos para consumidores, y consulta la clasificación de deudores incumplidos al evaluar el riesgo de cada solicitante. Toda entidad que no informe correctamente el CFT puede ser sancionada por el BCRA.

Cómo usar el CFT para comparar ofertas

Cuando evalúes un préstamo personal, crédito hipotecario o financiamiento de tarjeta de crédito, solicita siempre el CFT de cada oferta. Compara siempre el mismo monto y plazo para que la comparación sea válida. Un banco con TNA baja puede tener un CFT elevado si cobra comisiones altas, por lo que la TNA sola puede ser engañosa. Consultar tu situación en el Veraz también ayuda a anticipar las condiciones que te ofrecerán. El BCRA publica en su sitio web (bcra.gob.ar) información comparativa de tasas de entidades financieras autorizadas, un indicador equivalente a la CAE chilena en su función de transparencia.