Tasa Nominal Anual (TNA)

La Tasa Nominal Anual (TNA) es la tasa de interés expresada en términos anuales sin considerar la capitalización de los intereses dentro del período. En el Perú, la TNA se usa principalmente como referencia de comunicación comercial, pero no refleja el costo real del crédito: para eso existen la Tasa Efectiva Anual (TEA) y la Tasa de Costo Efectivo Anual (TCEA), que son las métricas oficiales que la SBS exige informar en todos los contratos de crédito.

Diferencia TNA vs. TCEA

La TNA es la tasa declarada sin capitalización ni comisiones. La TCEA incluye la capitalización de los intereses y todos los cargos adicionales del crédito: comisiones, seguros, gastos de tasación, portes y otros conceptos obligatorios para obtener el préstamo. La TCEA siempre es igual o mayor que la TNA. En créditos de consumo peruanos con múltiples comisiones, la TCEA puede superar significativamente a la TNA, lo que hace que comparar solo la TNA entre productos lleve a decisiones incorrectas.

Cómo convertir TNA a TEA

La relación entre TNA y TEA depende de la frecuencia de capitalización. Si la TNA se capitaliza mensualmente, la TEA se calcula así: TEA = (1 + TNA/12)^12 - 1. Por ejemplo, una TNA del 24% capitalizada mensualmente equivale a una TEA del 26,82%, no del 24%. Si la capitalización es diaria, la fórmula usa 365 períodos. Conocer esta conversión permite comparar correctamente dos productos que expresan su tasa de forma diferente.

Por qué la TCEA es más importante

La TCEA es la métrica de comparación obligatoria en el sistema financiero peruano porque refleja el costo total del crédito para el consumidor, incluyendo todos los conceptos que incrementan su carga financiera. La SBS exige que figure en la Hoja Resumen y en la FECIL (Ficha de Entidad Crediticia con Información al Solicitante). La TNA es un indicador parcial útil para calcular intereses en períodos específicos, pero insuficiente para comparar el costo real entre productos o entidades.