Ley Fintech 21.521 en Chile: Estado de Implementación y Avances en 2026

La Ley 21.521 de Servicios Financieros, conocida popularmente como Ley Fintech, fue promulgada en Chile en enero de 2023 con el objetivo de modernizar el sistema financiero, establecer un marco regulatorio para los nuevos proveedores de servicios financieros digitales y sentar las bases del open banking en el país. A mediados de 2026, a tres años de su promulgación, el proceso de implementación muestra avances significativos en varios frentes, aunque persisten algunos pendientes relevantes.

Registro CMF de proveedores de servicios financieros: uno de los avances más concretos es la consolidación del Registro de Proveedores de Servicios Financieros de la CMF. A junio de 2026, más de 180 entidades se encuentran registradas en la CMF bajo las categorías establecidas por la Ley Fintech, incluyendo plataformas de crédito, servicios de pago, gestores de carteras, sistemas de financiamiento colectivo y proveedores de open banking. Este registro es consultable públicamente en cmfchile.cl y constituye la herramienta primaria para que los consumidores verifiquen la legitimidad de las plataformas financieras digitales.

Open banking: la implementación de los estándares técnicos de open banking ha avanzado pero sigue en desarrollo. La CMF ha publicado los estándares de API que deben adoptar los bancos para permitir el acceso a datos financieros de clientes que den su consentimiento a plataformas autorizadas. Los grandes bancos chilenos (Banco de Chile, BCI, Santander, BBVA) han implementado versiones iniciales de estas interfaces, aunque la interoperabilidad plena entre todos los actores del sistema está prevista para completarse durante el segundo semestre de 2026.

Impacto en el consumidor de crédito: para las personas que buscan crédito en Chile, la Ley Fintech tiene consecuencias prácticas relevantes. El open banking permite que plataformas autorizadas evalúen la solvencia del solicitante analizando directamente sus movimientos bancarios —con su consentimiento— en lugar de depender exclusivamente del historial en DICOM o en la SBIF. Esto amplía el acceso al crédito para personas con historial crediticio limitado pero con ingresos demostrables a través de sus cuentas bancarias.

Protección del consumidor financiero: la Ley Fintech refuerza las obligaciones de transparencia en el mercado de servicios financieros digitales, incluyendo la obligación de mostrar el CAE (Carga Anual Equivalente) en todas las comunicaciones comerciales, el derecho a información precontractual completa y los mecanismos de reclamación ante la CMF y el SERNAC. En 2026, el número de reclamaciones de consumidores financieros ante el SERNAC relacionadas con fintechs ha disminuido respecto a 2024, lo que sugiere que la mayor claridad normativa está mejorando las prácticas del sector.

Pendientes relevantes: entre los aspectos que aún están en desarrollo se encuentran los reglamentos específicos para las plataformas de financiamiento colectivo (crowdfunding de crédito) y algunos aspectos del régimen de garantías para operaciones digitales. La CMF ha indicado que estos reglamentos complementarios estarán listos durante el segundo semestre de 2026.

CréditoLab seguirá actualizando su información sobre el marco regulatorio chileno conforme avance la implementación de la Ley Fintech, para garantizar que los consumidores dispongan de información precisa y actualizada sobre las entidades que operan en el mercado.