Un año de portabilidad financiera en Chile: cuántos la han usado, cuánto han ahorrado y qué obstáculos persisten en 2026

La portabilidad financiera, establecida en Chile por la Ley 21.236, permite a cualquier consumidor trasladar sus productos financieros — créditos hipotecarios, créditos de consumo, tarjetas de crédito y cuentas corrientes — de una institución financiera a otra de forma simplificada, sin costos de cambio desproporcionados y sin necesidad de negociar directamente con su institución actual. La Comisión para el Mercado Financiero (CMF) ha publicado en junio de 2026, junto con el Ministerio de Hacienda, el informe de evaluación del primer año completo de adopción masiva del mecanismo, con datos correspondientes al período junio 2025 – mayo 2026.

Los resultados del informe confirman un crecimiento significativo del uso de la portabilidad respecto a los primeros años de vigencia de la ley. En el período evaluado se iniciaron 195.400 procesos de portabilidad financiera, de los cuales el 63% — equivalente a 123.100 procesos — culminaron con la transferencia efectiva del producto a una nueva institución. El ahorro promedio por portabilidad exitosa se estimó en 1,5 millones de pesos chilenos (CLP) a lo largo de la vida residual del crédito, con una dispersión importante según el tipo de producto: desde 380.000 CLP en créditos de consumo de corto plazo hasta 9,2 millones de CLP en créditos hipotecarios.

Qué productos se portan más y cuáles generan mayor ahorro

La distribución por tipo de producto de los procesos de portabilidad iniciados muestra que los créditos de consumo representan el 57% del total en número de procesos, seguidos por los créditos hipotecarios (28%) y las tarjetas de crédito (15%). Sin embargo, en términos de ahorro generado, los créditos hipotecarios concentran el 74% del ahorro total estimado del período, dado el largo plazo y los montos involucrados.

La reducción de tasa promedio lograda en los procesos de portabilidad exitosos fue de 1,8 puntos porcentuales para créditos hipotecarios y de 2,5 puntos porcentuales para créditos de consumo. En el contexto de un ciclo de baja de la Tasa de Política Monetaria del Banco Central, los consumidores que contrajeron créditos en el período 2022-2024 de tasas altas son quienes más se benefician de la portabilidad, al poder refinanciar a las condiciones actuales del mercado. Los bancos con mayor actividad de recepción de portabilidades en el período son aquellos que han desarrollado procesos digitales ágiles que simplifican el trámite para el cliente entrante.

Barreras que frenan la adopción plena de la portabilidad

A pesar del crecimiento, el informe identifica tres barreras que limitan el uso pleno de la portabilidad. La primera es el desconocimiento: el 48% de los encuestados por la CMF no sabe que puede portar sus productos financieros sin costo o desconoce el procedimiento exacto. La segunda es la complejidad percibida: aunque el proceso ha sido simplificado legalmente, muchos consumidores lo perciben como complejo o engorroso, especialmente para los créditos hipotecarios, que involucran modificaciones de garantías y coordinación entre notarías y conservadores de bienes raíces.

La tercera barrera es la contraoferta de la institución actual: en el 39% de los procesos que no culminan con portabilidad efectiva, el motivo declarado por el consumidor es que su banco o institución actual realizó una contraoferta de mejora de condiciones que fue aceptada. Si bien este resultado puede interpretarse positivamente — la portabilidad genera competencia que beneficia al consumidor incluso sin que se complete el trámite — también sugiere que los consumidores no siempre exigen las mejores condiciones disponibles en el mercado antes de aceptar la contraoferta. Compare las opciones disponibles en distintas instituciones en nuestra sección de créditos en Chile de CreditoLab antes de aceptar cualquier oferta.