¿Qué es el CAT en México? Guía Completa 2026

El Costo Anual Total (CAT) es un indicador estandarizado de carácter obligatorio en México, establecido en la Ley de Transparencia y Ordenamiento de los Servicios Financieros (LTOSF) y regulado por el Banco de México a través de disposiciones específicas. Su objetivo es que los consumidores puedan comparar el costo real de diferentes productos crediticios en condiciones equivalentes.

Por mandato legal, todas las instituciones financieras que ofrecen crédito al público en México —bancos, Sociedades Financieras de Objeto Múltiple (Sofomes), Instituciones de Fomento, plataformas digitales de crédito— están obligadas a publicar el CAT de forma clara y prominente en su publicidad, contratos y estados de cuenta.

La definición técnica del Banco de México establece que el CAT expresa el costo total del financiamiento como un porcentaje anual, calculado mediante una fórmula estándar que iguala el valor presente de todos los flujos de pago del acreditado con el monto efectivamente recibido. Esta metodología garantiza que el CAT sea comparable entre productos de distintas instituciones, plazos y estructuras de pago.

Una aclaración importante: el CAT no es la tasa de interés que se aplica mes a mes a tu saldo. Es un indicador de comparación anualizado. Esto significa que para préstamos de plazo muy corto —como un préstamo de nómina a 15 días o un microcrédito de 30 días— el CAT expresado anualmente puede ser muy alto aunque el costo absoluto en pesos sea relativamente pequeño. Esta característica es intencional: el CAT está diseñado para revelar el costo relativo real del crédito, independientemente del plazo.

La fórmula oficial del CAT es establecida por el Banco de México y considera todos los costos que el acreditado debe cubrir como condición del crédito. Los componentes incluidos en el cálculo son:

• Tasa de interés ordinaria: el cargo principal por el uso del dinero, que puede ser fija o variable (referenciada a la TIIE).
• Comisiones de apertura: el cobro inicial por formalizar el crédito, expresado generalmente como porcentaje del monto o como una cantidad fija.
• Seguros obligatorios: si la institución exige contratar un seguro de vida, de desempleo o de protección de pagos como condición del crédito, su prima debe incluirse en el CAT.
• Gastos de administración y mantenimiento: cuotas periódicas por la gestión de la cuenta crediticia.
• Cualquier otro cargo obligatorio: gastos notariales en créditos hipotecarios, comisiones por disposición en tarjetas, etc.

Lo que el CAT no incluye son cargos contingentes: intereses moratorios por pago tardío, comisiones por prepago anticipado o penalizaciones por incumplimiento. Estos costos son reales pero no forman parte del CAT por ser eventuales.

Ejemplo práctico de cálculo para un préstamo de $5.000 MXN a 30 días:

• Monto del préstamo: $5.000 MXN.
• Intereses (tasa mensual del 8%): $400 MXN.
• Comisión de apertura: $100 MXN.
• Costo total del crédito: $500 MXN.
• Repago total al día 30: $5.500 MXN.

Para calcular el CAT de este ejemplo: el costo de $500 en 30 días sobre $5.000 representa el 10 % en un mes. Anualizado mediante la fórmula del Banco de México (que considera la capitalización), el CAT sería aproximadamente del 214 % CAT. Esta cifra puede parecer alarmante, pero refleja fielmente el costo anualizado de un préstamo de muy corto plazo con costos iniciales significativos.

La Ley de Transparencia y Ordenamiento exige que el CAT siempre se acompañe de la leyenda "Sin IVA" cuando aplica, para que el consumidor sepa si el valor incluye impuestos o no.

La confusión más frecuente entre consumidores mexicanos es usar la tasa nominal —o la tasa mensual publicada en publicidad— para comparar créditos, ignorando el CAT. Esta práctica puede llevar a elegir el producto financiero más caro creyendo que es el más barato.

Diferencias fundamentales entre CAT y tasa nominal:

• Tasa nominal: expresa únicamente el costo de los intereses, generalmente en términos mensuales o anuales sin capitalización. No incluye comisiones, seguros ni otros cargos obligatorios.
• CAT: incluye todos los costos obligatorios (intereses + comisiones + seguros + cargos de administración) expresados como un porcentaje anual con capitalización.

Ejemplo de la distorsión que puede crear la tasa nominal: una institución X ofrece un crédito con tasa nominal del 24 % anual pero con una comisión de apertura del 5 % y un seguro obligatorio del 2 % anual. El CAT resultante puede ser del 36 % o más. Una institución Y ofrece una tasa nominal del 28 % sin comisiones ni seguros obligatorios, con un CAT final del 31 %. La institución Y es más barata en costo real aunque su tasa nominal sea mayor.

La regla práctica para comparar créditos en México es simple: siempre compara los CAT de diferentes productos usando el mismo plazo y monto de referencia. Un CAT calculado para 12 meses no es directamente comparable con un CAT calculado para 24 meses si los montos son diferentes.

El Banco de México obliga a publicar el CAT en condiciones estandarizadas (monto y plazo de referencia definidos por el regulador para cada tipo de producto), lo que facilita la comparación objetiva entre instituciones.

Uno de los malentendidos más comunes es interpretar un CAT muy elevado —del 500 %, 1.000 % o más— como señal de que una institución es abusiva o ilegal. En muchos casos, este CAT refleja simplemente la mecánica matemática de anualizar el costo de un préstamo de muy corto plazo.

La razón matemática es clara: cuando prestas dinero por 7, 14 o 30 días, incluso un cargo pequeño en términos absolutos se convierte en un porcentaje muy alto cuando se proyecta a 12 meses mediante capitalización. Un préstamo de $1.000 MXN a 30 días con $200 de costo total (20 % en 30 días) equivale a un CAT aproximado del 1.200 % anual, aunque el costo real que pagaste fue simplemente $200 pesos.

Esto no significa que el préstamo sea necesariamente caro en términos absolutos ni que sea ilegal. La Ley de Transparencia y Ordenamiento no establece un tope máximo de CAT: establece la obligación de publicarlo. Lo que sí está regulado es la tasa de interés máxima (tasa de usura) que la CONDUSEF y el Banco de México monitorean para productos específicos.

La clave para evaluar un préstamo de corto plazo es calcular el costo absoluto en pesos y compararlo con el valor que te aporta el acceso al dinero en ese momento. Un préstamo de $1.000 con $150 de costo puede ser razonable si la alternativa es no poder trabajar ese día o pagar una penalización mayor. La decisión debe basarse en el costo absoluto, no en el CAT anualizado.

Para aprovechar el CAT como herramienta de comparación, sigue estas prácticas recomendadas:

• Compara siempre CAT con CAT del mismo tipo de producto: el CAT de una tarjeta de crédito no es comparable con el CAT de un préstamo personal porque tienen estructuras de costo completamente diferentes. Compara tarjeta con tarjeta, préstamo personal con préstamo personal.
• Usa el mismo monto y plazo de referencia: si una institución calcula su CAT para $10.000 a 12 meses y otra lo calcula para $5.000 a 6 meses, los números no son directamente comparables. Usa el simulador de cada institución con tus condiciones reales.
• Verifica el CAT en el contrato antes de firmar: la institución tiene la obligación legal de indicar el CAT en el contrato. Si el CAT del contrato es diferente al que viste en publicidad, tienes derecho a cuestionar la diferencia antes de firmar.
• Consulta el comparador de la CONDUSEF: la Comisión Nacional para la Protección y Defensa de los Usuarios de Servicios Financieros (CONDUSEF) mantiene un comparador de CAT por tipo de producto y por institución en su portal www.condusef.gob.mx, actualizado regularmente.
• Desconfía de publicidad que no menciona el CAT: si una institución promueve un préstamo con tasa mensual o "sin intereses" sin mencionar el CAT, puede estar ocultando costos relevantes. Exige ver el CAT antes de tomar cualquier decisión.

Recuerda que el CAT es una herramienta de comparación, no una penalización. Un CAT alto en un microcrédito de emergencia puede ser perfectamente aceptable si el costo absoluto es razonable y tienes certeza de poder pagar en el plazo acordado.