TCEA y TEA en Perú: qué son, en qué se diferencian y cómo comparar créditos

La TEA es la tasa de interés que cobra la entidad por prestarte el dinero, expresada en términos anuales y considerando la capitalización de los intereses. Es decir, refleja el costo del interés "puro" del crédito en un año.

Características clave de la TEA:

• Solo incluye el interés, no las comisiones ni los seguros.
• Es "efectiva" porque considera cómo se acumulan los intereses a lo largo del año (a diferencia de una tasa nominal simple).
• Permite comparar el componente de interés entre distintos productos.

La TEA es útil, pero insuficiente para conocer el costo real de un crédito, porque un préstamo puede tener una TEA atractiva y luego sumar comisiones y seguros que encarecen mucho el total. Por eso existe la TCEA.

La TCEA es el indicador estrella. Mide el costo total del crédito expresado como porcentaje anual e incluye:

• La tasa de interés (TEA).
• Las comisiones (por desembolso, administración, etc.).
• Los seguros obligatorios (como el seguro de desgravamen, si aplica).
• Otros cargos asociados al crédito.

En otras palabras, la TCEA responde a la pregunta que de verdad importa: "¿cuánto me cuesta este crédito en total, todo incluido?". La SBS exige que la TCEA figure en la publicidad, en los simuladores y en la hoja de resumen de condiciones antes de que firmes. Es el número que debes comparar entre entidades.

Veamos por qué fijarse solo en la TEA puede engañarte. Imagina dos préstamos de S/ 5,000 a 12 meses:

• Préstamo A: TEA 40%, pero con comisión de desembolso, seguro de desgravamen y portes. Su TCEA real sube a 62%.
• Préstamo B: TEA 45%, sin comisiones ni seguros obligatorios. Su TCEA real es 48%.

A primera vista, el Préstamo A parece más barato porque su TEA (40%) es menor que la del B (45%). Pero al sumar todos los costos, el Préstamo A es más caro: su TCEA del 62% supera ampliamente el 48% del B. Si solo hubieras mirado la TEA, habrías elegido la opción equivocada.

Conclusión: dos créditos con la misma TEA pueden tener TCEA muy distintas según sus comisiones y seguros. Compara siempre por TCEA.

Para elegir el mejor crédito en Perú, sigue este método:

• Pide la hoja de resumen de condiciones: por ley, toda entidad supervisada debe entregártela antes de firmar. Ahí figura la TCEA.
• Compara la TCEA, no la cuota ni la TEA: la cuota baja puede esconder un plazo largo y más intereses totales.
• Iguala las condiciones: compara el mismo monto y el mismo plazo entre entidades para que la comparación sea justa.
• Revisa el costo total en soles: el cronograma de pagos te muestra cuánto pagarás en total (capital + intereses + cargos).
• Usa el simulador de la SBS: en sbs.gob.pe puedes calcular y comparar cronogramas de distintas entidades.

Aplicar este método sistemáticamente puede ahorrarte cientos o miles de soles a lo largo del crédito. Puedes empezar comparando prestamistas regulados en nuestra sección de créditos en Perú.

Evita estas confusiones habituales:

• Confundir tasa mensual con TEA: una tasa mensual de 4% no es 4% anual. Anualizada con capitalización supera el 60%. Siempre lleva todo a términos anuales.
• Mirar solo la cuota: una cuota cómoda con un plazo muy largo puede costar mucho más en intereses totales que una cuota mayor a plazo corto.
• Ignorar los seguros: el seguro de desgravamen y otros cargos a veces se presentan aparte, pero la TCEA los integra. Pregunta si son obligatorios u opcionales.
• Comparar plazos distintos: comparar la TCEA de un crédito a 6 meses con otro a 24 meses sin considerar el total puede llevarte a una mala decisión.

La buena noticia es que la regulación de la SBS está de tu lado: la transparencia es obligatoria. Tu trabajo es leer la hoja de resumen y comparar por TCEA. Con eso, ya estás por delante de la mayoría de consumidores.