Factoring

El factoring es un instrumento de financiación mediante el cual una empresa o autónomo (el cedente) transfiere sus facturas pendientes de cobro a una entidad financiera especializada (el factor) a cambio de recibir el importe de dichas facturas de forma inmediata, descontando una comisión por el servicio.

Esto permite al cedente convertir en liquidez inmediata créditos comerciales que de otro modo tendría que esperar a cobrar en los plazos habituales de pago entre empresas, que en España oscilan entre los 30 y los 90 días según el sector, e incluso hasta 120 días en algunos contratos con grandes empresas.

Tipos de factoring:

• Factoring con recurso: Si el deudor (el cliente que debe pagar la factura) no paga, la entidad puede reclamar el importe al cedente. Es más barato pero el cedente asume el riesgo de impago de sus clientes.
• Factoring sin recurso: La entidad asume el riesgo de insolvencia del deudor. Si el cliente no paga, el cedente no tiene que devolver el anticipo. Es más caro pero ofrece mayor protección.
• Factoring internacional: Diseñado para operaciones de exportación e importación entre empresas de distintos países.
• Factoring de confirming: Es la modalidad inversa: la empresa pagadora (no la vendedora) contrata el servicio para gestionar y garantizar el pago de sus facturas a proveedores.

El factoring no es un préstamo en sentido estricto, ya que no implica endeudamiento sino la cesión de un activo (el derecho de cobro de la factura). Por ello, no computa en la CIRBE como deuda financiera, aunque la entidad sí puede consultar el historial crediticio del cedente y la solvencia del deudor cedido.

Para autónomos y PYMES que trabajan con empresas de gran tamaño y experimentan problemas de tesorería por los largos plazos de pago, el factoring puede ser una alternativa más eficiente que solicitar un crédito al consumo o un préstamo personal. Compara el coste del factoring (habitualmente entre el 0,5% y el 3% sobre el importe de la factura) con el de otras fuentes de financiación usando nuestra calculadora.